2O Leveraged ETFs – Inverse ETFs ผลงานเด่นท่ามกลางภาวะสงคราม
ใช้แรงทำเงิน & ให้เงินทำงาน กด Subscribe รอเลย…
Facebook | Line | Youtube | Instagram
ETFs เป็นผลิตภัณฑ์ทางการเงินที่ถูกคิดค้นด้วยการรวมคุณสมบัติเด่นของหุ้นและกองทุนรวมเข้าไว้ด้วยกัน โดยเป็นกองทุนรวมที่จดทะเบียนซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ สามารถซื้อขายได้ตลอดเวลาเหมือนหุ้น รู้ราคาซื้อขายได้ตลอดเวลา แต่กระจายความเสี่ยงการลงทุนเหมือนกองทุนรวมดัชนี และเสียค่าบริหารจัดการต่ำกว่ากองทุนรวมทั่วไป
ดังนั้น ETFs จึงเหมาะกับผู้ที่ต้องการเริ่มต้นลงทุน เพราะความโดดเด่นประการหนึ่ง คือ การกระจายความเสี่ยงที่เหมาะสม เหมาะกับผู้ที่มีเงินก้อนไม่มากที่นำมาลงทุนภายในครั้งเดียว แต่อยากหาโอกาสสร้างผลตอบแทน และไม่รู้ว่าจะเริ่มจากหุ้น กองทุนรวม หรือสินทรัพย์อะไร ก็สามารถทยอยลงทุนอย่างสม่ำเสมอ (DCA) ด้วยเงินก้อนเล็กๆ ได้
อย่างไรก็ตาม ในช่วงตลาดผันผวน ภาวะวิกฤติ หรือช่วงสงคราม ETFs เป็นอีกทางเลือกที่นักลงทุนใช้เก็งกำไรเพิ่มโอกาสผลตอบแทน ด้วยการซื้อ ETFs ประเภทที่ใช้เครื่องมือทางอนุพันธ์ โดยแบ่งออกเป็น 2 ประเภท
Leveraged ETFs
Leveraged ETFs เหมาะสำหรับภาวะตลาดขาขึ้น เนื่องจากให้ผลตอบแทนในทิศทางเดียวกับหลักทรัพย์อ้างอิง โดยมีลักษณะให้ผลตอบแทนในทิศทางเดียวกับหลักทรัพย์อ้างอิง ซึ่งจะยกระดับผลตอบแทนเป็นอัตราทดตามนโยบายการลงทุนของ ETFs นั้น ๆ เช่น หาก Leveraged ETFs ให้ผลตอบแทน 2 เท่า และ 3 เท่า เมื่อหลักทรัพย์อ้างอิงปรับตัวขึ้นไป 1% ETFs ก็จะให้ผลตอบแทนที่มากกว่าดัชนีอ้างอิง คือ 2% และ 3% ตามลำดับ เช่นเดียวกันถ้าหลักทรัพย์อ้างอิงปรับตัวลดลง 1% ETFs ก็จะปรับลดลง 2% และ 3% ตามลำดับเช่นกัน
สาเหตุที่เป็นเช่นนี้ เพราะ Leveraged ETFs มีกลไกจากการที่ผู้ออก ETFs ไปถือตราสารอนุพันธ์ร่วมกับหลักทรัพย์อ้างอิง เพื่อกระตุ้นผลตอบแทนให้ได้เพิ่มสูงขึ้น
สำหรับวิธีการดูว่า ETFs ไหนเป็น Leveraged ETFs ให้ดูคำว่า Ultra ก็เป็น Leverage 2 เท่า และถ้ามีคำว่า UltraPro ก็เป็น Leverage 3 เท่า
Inverse ETFs
Inverse ETFs เหมาะสำหรับภาวะตลาดขาลง เนื่องจากให้ผลตอบแทนในทิศทางตรงข้ามกับหลักทรัพย์อ้างอิง เช่นเดียวกับการเปิดสถานะขายล่วงหน้า (Short Position) โดยจะเป็นอัตราทดตาม นโยบายการลงทุนของ ETFs นั้น ๆ เช่น หาก Inverse ETFs ให้ผลตอบแทน -2 เท่า และ -3 เท่า เมื่อหลักทรัพย์อ้างอิงปรับลง -1% จะได้ผลตอบแทนจาก Inverse ETFs 2% และ 3% ตามลำดับ
สำหรับวิธีการดูว่า ETFs ไหนเป็น Inverse ETFs ให้ดูคำว่า UltraShort ก็เป็น Inverse ETFs 2 เท่า และถ้ามีคำว่า UltraPro Short ก็เป็น Inverse ETFs 3 เท่า
ความโดเด่นอีกประการของ Leveraged ETFs และ Inverse ETFs คือ สามารถซื้อขายได้สะดวกเหมือนลงทุนในหุ้น ไม่จำเป็นต้องเปิดบัญชีอนุพันธ์และไม่ต้องวางหลักประกันเหมือนกับการซื้อสัญญาล่วงหน้า อย่างไรก็ตาม ผลตอบแทนของ ETFs ลักษณะนี้อาจไม่ได้ล้อกับดัชนีอ้างอิง 100% เนื่องจากจะมีการคำนวณผลตอบแทนเป็นรายวัน ซึ่งมีการรวมค่าบริหารจัดการและค่าธรรมเนียมเข้าไปด้วย รวมถึงมี Expense Ratio ค่อนข้างสูง และมีความเสี่ยงสูง จึงเหมาะกับผู้ที่รับความเสี่ยงได้สูงมากและต้องการเก็งกำไรระยะสั้น
